互聯網金融（新興金融）

互聯網金融（新興金融）

互聯網金融 （新興金融） 次瀏覽 | 2022.05.01 13:10:03 更新 來源 ：互聯網 精選百科 本文由作者推薦 互聯網金融新興金融

互聯網金融（IT FIN）是指以依托于支付、云計算、社交網絡以及搜索引擎等互聯網工具，實現資金融通、支付和信息中介等業務的一種新興金融。互聯網金融不是互聯網和金融業的簡單結合，而是在實現安全、移動等網絡技術水平上，被用戶熟悉接受后（尤其是對電子商務的接受），自然而然為適應新的需求而產生的新模式及新業務。是傳統金融行業與互聯網精神相結合的新興領域。互聯網金融與傳統金融的區別不僅僅在于金融業務所采用的媒介不同，更重要的在于金融參與者深諳互聯網“開放、平等、協作、分享”的精髓，通過互聯網、移動互聯網等工具，使得傳統金融業務具備透明度更強、參與度更高、協作性更好、中間成本更低、操作上更便捷等一系列特征。理論上任何涉及到了廣義金融的互聯網應用，都應該是互聯網金融，包括但是不限于為第三方支付、在線理財產品的銷售、信用評價審核、金融中介、金融電子商務等模式。互聯網金融的發展已經歷了網上銀行、第三方支付、個人貸款、企業融資等多階段，并且越來越在融通資金、資金供需雙方的匹配等方面深入傳統金融業務的核心。

中文名

互聯網金融

英文名

The Internet Finance

依托

聯網工具

實現

資金融通、支付和信息中介等業務

英文縮寫

IT FIN

發展模式眾籌

眾籌大意為大眾籌資或群眾籌資，是指用團購預購的形式，向網友募集項目資金的模式。本意眾籌是利用互聯網和SNS傳播的特性，讓創業企業、藝術家或個人對公眾展示他們的創意及項目，爭取大家的關注和支持，進而獲得所需要的資金援助。眾籌平臺的運作模式大同小異——需要資金的個人或團隊將項目策劃交給眾籌平臺，經過相關審核后，便可以在平臺的網站上建立屬于自己的頁面，用來向公眾介紹項目情況。[1]

P2P網貸

P2P(Peer-to-Peer lending)，即點對點信貸。P2P網貸是指通過第三方互聯網平臺進行資金借、貸雙方的匹配，需要借貸的人群可以通過網站平臺尋找到有出借能力并且愿意基于一定條件出借的人群，幫助貸款人通過和其他貸款人一起分擔一筆借款額度來分散風險，也幫助借款人在充分比較的信息中選擇有吸引力的利率條件，比如晉商貸。

兩種運營模式，一是純線上模式，其特點是資金借貸活動都通過線上進行，不結合線下的審核。通常這些企業采取的審核借款人資質的措施有通過視頻認證、查看銀行流水賬單、身份認證等。第二種是線上線下結合的模式，借款人在線上提交借款申請后，平臺通過所在城市的代理商采取入戶調查的方式審核借款人的資信、還款能力等情況。

據《中國P2P網貸行業2015年11月月報》顯示，2015年11月P2P網貸行業整體成交量達1331.24億元，其中雙十一當日成交量首次突破百億大關。

第三方支付

第三方支付（Third-Party Payment）狹義上是指具備一定實力和信譽保障的非銀行機構，借助通信、計算機和信息安全技術，采用與各大銀行簽約的方式，在用戶與銀行支付結算系統間建立連接的電子支付模式。

根據央行2010年在《非金融機構支付服務管理辦法》中給出的非金融機構支付服務的定義，從廣義上講第三方支付是指非金融機構作為收、付款人的支付中介所提供的網絡支付、預付卡、銀行卡收單以及中國人民銀行確定的其他支付服務。第三方支付已不僅僅局限于最初的互聯網支付，而是成為線上線下全面復蓋，應用場景更為豐富的綜合支付工具。

數字貨幣

除去蓬勃發展的第三方支付、P2P貸款模式、阿里小貸模式、眾籌融資、余額寶模式等形式，以比特幣為代表的互聯網貨幣也開始露出自己的獠牙。

以比特幣等數字貨幣為代表的互聯網貨幣爆發，從某種意義上來說，比其他任何互聯網金融形式都更具顛復性。在2013年8月19日，德國政府正式承認比特幣的合法“貨幣”地位，比特幣可用于繳稅和其他合法用途，德國也成為全球首個認可比特幣的國家。這意味著比特幣開始逐漸“洗白”，從極客的玩物，走入大眾的視線。也許，它能夠催生出真正的互聯網金融帝國。

比特幣炒得火熱，也跌得慘烈。無論怎樣，這場似乎曾經離我們很遙遠的互聯網淘金盛宴已經慢慢走進我們的視線，它讓人們看到了互聯網金融最終極的形態就是互聯網貨幣。現在所有的互聯網金融只是對現有的商業銀行、證券公司提出挑戰，將來發展到互聯網貨幣的形態就是對央行的挑戰。也許比特幣會顛復傳統金融成長為首個全球貨幣，也許它會最終走向崩盤，不管怎樣，可以肯定的是，比特幣會給人類留下一筆永恒的遺產。

大數據金融

大數據金融是指集合海量非結構化數據，通過對其進行實時分析，可以為互聯網金融機構提供客戶全方位信息，通過分析和挖掘客戶的交易和消費信息掌握客戶的消費習慣，并準確預測客戶行為，使金融機構和金融服務平臺在營銷和風控方面有的放矢。 基于大數據的金融服務平臺主要指擁有海量數據的電子商務企業開展的金融服務。大數據的關鍵是從大量數據中快速獲取有用信息的能力，或者是從大數據資產中快速變現的能力，因此，大數據的信息處理往往以云計算為基礎。[2]

金融機構

所謂信息化金融機構，是指通過采用信息技術，對傳統運營流程進行改造或重構，實現經營、管理全面電子化的銀行、證券和保險等金融機構。金融信息化是金融業發展趨勢之一，而信息化金融機構則是金融創新的產物。從金融整個行業來看，銀行的信息化建設一直處于業內領先水平，不僅具有國際領先的金融信息技術平臺，建成了由自助銀行、電話銀行、手機銀行和網上銀行構成的電子銀行立體服務體系，而且以信息化的大手筆——數據集中工程在業內獨領風騷，其除了基于互聯網的創新金融服務之外，還形成了“門戶”“網銀、金融產品超市、電商”的一拖三的金融電商創新服務模式。

對于做互聯網金融的企業而言呢，最為頭痛的就是網站的流量問題，金融行業的網站長期處于惡性競爭的狀態 ，那么什么是高轉化的免費流量呢？?這就是來自于搜索引擎的精準營銷流量，主要的運用就是SEO這種技術。只要你能把高轉化的關鍵詞做到百度的首頁，自然就可以解決這一困境。互聯網上缺的不是產品，而是銷售產品的人。

金融門戶

互聯網金融門戶是指利用互聯網進行金融產品的銷售以及為金融產品銷售提供第三方服務的平臺。它的核心就是“搜索比價”的模式，采用金融產品垂直比價的方式，將各家金融機構的產品放在平臺上，用戶通過對比挑選合適的金融產品。互聯網金融門戶多元化創新發展，形成了提供高端理財投資服務和理財產品的第三方理財機構，提供保險產品咨詢、比價、購買服務的保險門戶網站等。這種模式不存在太多政策風險，因為其平臺既不負責金融產品的實際銷售，也不承擔任何不良的風險，同時資金也完全不通過中間平臺。

積極意義

一是有助于發展普惠金融，彌補傳統金融服務的不足。

互聯網金融的市場定位主要在“小微”層面，具有“海量交易筆數，小微單筆金額”的特征，這種小額、快捷、便利的特征，具有普惠金融的特點和促進包容性增長的功能，在小微金融領域具有突出的優勢，一定程度上填補了傳統金融覆蓋面的空白。因此，互聯網金融和傳統金融相互促進、共同發展，既有競爭又有合作，兩者都是我國多層次金融體系的有機組成部分。

二是有利于發揮民間資本作用，引導民間金融走向規范化。 我國民間借貸資本數額龐大，長期以來缺乏高效、合理的投資方式和渠道，游離于正規金融監管體系之外，客觀上需要陽光化、規范化運作。通過規范發展P2P網貸、眾籌融資等，引導民間資本投資于國家鼓勵的領域和項目，遏制高利貸，盤活民間資金存量，使民間資本更好地服務實體經濟。眾籌股權融資也體現了多層次資本市場的客觀要求。

三是滿足電子商務需求，擴大社會消費。 2013年8月，國務院發布的《關于促進信息消費擴大內需的若干意見》提出，到2015年，電子商務交易額要超過18萬億元，網絡零售交易額要突破3萬億元。電子商務對支付方便、快捷、安全性的要求，推動了互聯網支付特別是移動支付的發展;電子商務所需的創業融資、周轉融資需求和客戶的消費融資需求，促進了網絡小貸、眾籌融資、P2P網貸等互聯網金融業態的發展。電子商務的發展催生了金融服務方式的變革，與此同時，互聯網金融也推動了電子商務的發展。

四是有助于降低成本，提升資金配置效率和金融服務質量。 互聯網金融利用電子商務、第三方支付、社交網絡形成的龐大的數據庫和數據挖掘技術，顯著降低了交易成本。互聯網金融企業不需要設立眾多分支機構、雇傭大量人員，大幅降低了經營成本。互聯網金融提供了有別于傳統銀行和證券市場的新融資渠道，以及全天候、全方位、一站式的金融服務，提升了資金配置效率和服務質量。

五是有助于促進金融產品創新，滿足客戶的多樣化需求。 互聯網金融的快速發展和理念創新，不斷推動傳統金融機構改變業務模式和服務方式，也密切了與傳統金融之間的合作。互聯網金融企業依靠大數據和云計算技術，能夠動態了解客戶的多樣化需求，計量客戶的資信狀況，有助于改善傳統金融的信息不對稱問題，提升風險控制能力，推出個性化金融產品。

產生背景

一是互聯網行業在中國的快速發展；二是政府對互聯網金融發展的姿態；三是中國金融體系的制度性市場間隙。

信息處理互聯網金融

一是社交網絡生成和傳播信息，特別是對個人和機構沒有義務披露的信息，使得人們的“誠信”程度提高，大大降低了金融交易的成本，對金融交易有基礎作用。（社交網絡具有的信息揭示作用可以表現為：個人和機構在社會中有大量利益相關者。這些利益相關者都掌握部分信息，比如財產狀況、經營情況、消費習慣、信譽行為等。單個利益相關者的信息可能有限，但如果這些利益相關者都在社交網絡上發布各自掌握的信息，匯在一起就能得到信用資質和盈利前景方面的完整信息。比如，“淘寶網”類似社交網絡，商戶之間的交易形成的海量信息，特別是貨物和資金交換的信息，顯示了商戶的信用資質，如果淘寶網設立小額貸款公司，利用這些信息給一些商戶發放小額貸款，效果會很好。）

二是搜索引擎對信息的組織、排序和檢索，能緩解信息超載問題，有針對性地滿足信息需求。搜索引擎與社交網絡融合是一個趨勢，本質是利用社交網絡蘊含的關系數據進行信息篩選，可以提高“誠信”程度。比如，抓取網頁的“爬蟲”算法和網頁排序的鏈接分析方法（以Google的Page Rank算法為代表）都利用了網頁間的鏈接關系，屬于關系數據。

三是云計算保障海量信息高速處理能力。在云計算的保障下，資金供需雙方信息通過社交網絡揭示和傳播，被搜索引擎組織和標準化，最終形成時間連續、動態變化的信息序列。可以給出任何資金需求者（機構）的風險定價或動態違約概率，而且成本極低。這樣，金融交易的信息基礎（充分條件）就滿足了。2011年2月已經出現了針對計算能力的現貨交易市場，預計期貨市場也將出現。金融業是計算能力的使用大戶，云計算會對金融業產生重大影響。

外界評價

李東榮在列席全國政協十二屆二次會議開幕會時對上證報記者作如上表述。互聯網金融作為新生事物，要發揮它的正面作用，規范發展，并表示新生事物央行都支持。（央行副行長李東榮）

無論是線上還是線下，只要實質是金融活動，就應該按照現有的金融法規納入監管范疇，而不是“放任自由，出了事再說”的態度。人民銀行貨幣政策委員會前委員李稻葵也對上證報記者強調，必須將互聯網金融納入監管，并相信應該會出臺互聯網金融暫行管理條例。（全國政協委員、工商銀行前行長楊凱生）

當前互聯網金融風險隱患多以及法律地位不明確，且游離于金融監管體系之外，對金融體系安全、社會穩定產生重大沖擊，加強互聯網金融監管已經刻不容緩。（王景武）

法治高峰論壇

5月23日，由上海交通大學主辦，上海交通大學凱原法學院、上海交通大學金融法律與政策研究中心、上海交通大學金融檢察法治創新研究基地、騰訊研究院犯罪研究中心承辦，前海微眾銀行、騰訊征信有限公司協辦的中國上海“互聯網金融法治高峰論壇”在滬成功舉行。

論壇邀請來自全國政協、上海市政協、中國人民銀行、上海市高級人民法院、北京市人民檢察院、上海市人民檢察院、中國證券監督管理委員會上海監管局、中國保險監督管理委員會上海監管局、中國銀行業監督管理委員會上海監管局、 上海市人民政府發展研究中心、上海市教委、上海市公安局、上海市金融服務辦公室、上海市一中院、上海市哲學社會科學規劃辦公室、上海股權托管交易中心、北大金融家俱樂部、浦東新區人民法院、浦東國際金融研究交流中心、螞蟻金融服務集團、大成律師事務所、浦東金融青年聯誼會、中國人民公安大學、上海交通大學、華東政法大學、復旦大學、同濟大學、《中國社會科學》、法律出版社、《文匯報》、《中國征信》等實務、理論部門百余位專家學者參與研討。

12月16日上午，“互聯互通、共享共治——構建網絡空間命運共同體”為主題的第二屆世界互聯網大會于昨日上午在浙江烏鎮開幕。國家主席習近平出席開幕式并發表主旨演講，強調互聯網是人類的共同家園，各國應該共同構建網絡空間命運共同體，推動網絡空間互聯互通、共享共治，互聯網金融普惠，為開創人類發展更加美好的未來。

七個公式

公式一：“金融=制度+技術+信息”

這一結構的改變，將帶來整個金融業的深刻變化。制度決定誰能做金融，技術驅動金融，信息則是金融業務處理的核心內容。金融業的發展歷來都是與信息技術的創新齊頭并進并深受影響。顯然，霍學文的“金融底層物質技術結構”理論，與《零邊際成本社會》的作者杰里米·里夫金提出的“技術驅動經濟范式創新”理論是內在一致的。互聯網金融的發展，讓融資邊際成本不斷降低，雖然到不了“零邊際成本”，但低利率時代必將會到來。

公式二：互聯網金融的四個假說（原則）

=供給創造需求（技術創新推進產品創新、服務創新、市場創新和生態創新，這其中“速度”第一）+形式決定內容（技術表達形式、技術實現形式、技術送達形式決定市場可接受程度，這其中“感受”第一）+受眾決定未來（規模第一、客戶數量第一，贏家通吃，這其中“流量”第一）+技術改變一切（沒有不跨界的技術，只有不跨界的思維。制度的巨大差異，在技術上只是小小的參數變異，技術跨越制度，這其中“創新”第一）。

公式三：互聯網金融形態

=移動金融+大數據金融+云端金融。移動金融=無線接入（免費WiFi）+智能終端+App內容運營，移動互聯網金融企業在移動端的運營上一定要注意App的用戶基數。大數據金融=數據積累技術（留痕技術）+數據處理方法（包括存儲）+信用評估應用（產品開發與風險控制），大數據風控是互聯網金融核心技術。沒有大數據風控的互聯網金融=失控的高速車=風險源。云端金融（云金融）=互聯網金融發展高級形態下的云存儲技術+云風控平臺+云指揮系統，互聯網金融的終極形態是云金融。云金融下，金融=技術。所以，某種意義上說，互聯網金融企業=金融資產交易所。

公式四：互聯網金融狀態空間

=商業模式+生態圈+生態系統。互聯網金融是老三論（系統論、控制論、信息論）與新三論（耗散結構論、協同論、突變論）在互聯網金融時代的創新與發展。互聯網金融企業、產業、產業鏈、產業集群構成了自我循環的開放的狀態空間，這是互相競爭、融合發展的必須。互聯網金融企業必須創新自己獨特的商業模式。實現相同功能的多個商業模式構成生態圈。實現共同目標的多個生態圈構成生態系統。互聯網金融企業的生態之道是共同構造利益共同體的生態系統。商業模式+生態圈+生態系統將構造具有核心競爭力的狀態空間。

公式五：互聯網金融創新

=復雜問題簡單化+簡單問題標準化+標準問題極致化。要想解決問題，就得復雜問題簡單化。要想把問題簡單化，就得標準化，才能流程化，可計量。要想把標準化達到良好體驗，就得極致化。極致化體驗是互聯網金融的重要檢驗標準。

公式六：互聯網金融監管

=產品登記+信息披露+資金托管。在互聯網時代，不怕有風險，就怕找不到風險源。大數據風控就是針對風險的獨特設計。

公式七：互聯網金融本質

=為人民服務。互聯網金融正因為為民眾服務，才獲得了力量源泉，政府支持和民眾擁護。

參考資料